Aziatische aandelen stijgen door AI-momentum ondanks hogere Amerikaanse inflatiecijfers

Technologieaandelen leiden regionale winsten terwijl obligatierentes stijgen en kansen op Fed-renteverhoging toenemen

Aziatische aandelen zetten hun winst voort doordat het enthousiasme over ontwikkelingen op het gebied van kunstmatige intelligentie zwaarder woog dan de zorgen over sterker dan verwachte Amerikaanse inflatiecijfers, die de kans op een renteverhoging door de Federal Reserve later dit jaar vergrootten.

De MSCI Asia Pacific Index klom 1 procent en bouwde voort op de sterkste tweedaagse stijging in meer dan drie maanden. Technologiebedrijven leverden de grootste bijdrage aan de benchmark.

AI-ontwikkelingen sturen het beleggerssentiment

Futures op de Nasdaq 100-index stegen 1,2 procent nadat CoreWeave Inc. beter dan verwachte kwartaalresultaten presenteerde. De AI-rekenprovider verhoogde zijn outlook voor het volledige jaar, wat opluchting bracht in de bredere sector die infrastructuur levert voor machine learning-toepassingen.

De aandacht richt zich nu op de geplande beursgang van Anthropic PBC, de ontwikkelaar achter de Claude-chatbot. Volgens berichten overwegen bankiers een waardering van 1,5 biljoen dollar of hoger voor de notering. Daarnaast behaalde OpenAI voor het eerst een kwartaalomzet van 10 miljard dollar.

Inflatiecijfers verschuiven renteverwachtingen

Benchmark-obligatierentes in Japan en Australië stegen met minstens zes basispunten, in navolging van de daling van Amerikaanse staatsobligaties op dinsdag. Handelaren verhoogden hun weddenschappen op een renteverhoging door de Federal Reserve in december na de publicatie van de consumentenprijsgegevens van oktober.

Aziatische markten openden waarschijnlijk iets positiever dan je zou verwachten op basis van de verliezen op Wall Street vannacht. AI-waarderingen zijn een hot topic, maar de belangrijkste drijfveer zijn de rentetarieven na de onverwacht hoge Amerikaanse inflatiecijfers van gisteravond.

— Steven Dooley, Head of Market Insights at Convera, Reactie op marktbewegingen

De kerninflatie exclusief voedsel en energie steeg in oktober met 0,3 procent, hoger dan verwacht voor de derde maand op rij. De totale CPI nam toe met 0,4 procent. Verschillende Fed-functionarissen, waaronder Dallas Fed President Lorie Logan en Governor Christopher Waller, gaven aan dat een agressievere verkrapping mogelijk nodig is.

Bedrijfsbewegingen benadrukken focus op AI-infrastructuur

Onafhankelijke bestuurders van Nvidia Corp. schakelden het advocatenkantoor Wachtell, Lipton, Rosen & Katz in om de banden van Chief Executive Jensen Huang met een verdachte Chinese spion te onderzoeken. Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. rapporteerde een verkoopstijging van 60 procent op maandbasis, wat de rol in de productie van AI-chips onderstreept. De T-Head-chipdivisie van Alibaba Group Holding Ltd. diende een aanvraag in voor een notering in Hongkong als onderdeel van een geplande afsplitsing.

Breder marktoverzicht

De Japanse Topix-index won 0,8 procent terwijl de Australische S&P/ASX 200 nagenoeg onveranderd bleef. De Hang Seng Index in Hongkong daalde 0,9 procent en de Shanghai Composite zakte 0,2 procent. De Bloomberg Dollar Spot Index bleef stabiel na een eerdere stijging. Bitcoin daalde 0,1 procent naar ongeveer 73.683 dollar, terwijl ether licht steeg.

De Fed zou kunnen aandringen op een agressievere verkrappingscyclus nu de CPI sterk blijft. Een renteverhoging in december is ons vaste basisscenario ondanks bredere AI-zorgen, en de hardnekkige inflatie betekent dat we verdere verhogingen in 2027 niet kunnen uitsluiten.

— Lindsay Rosner, Goldman Sachs Asset Management, Marktcommentaar

Tags bij dit artikel