Wall Street daalt terwijl daling olieprijs inflatiezorgen niet wegneemt

Rendementen op staatsobligaties stijgen naar hoogste niveau sinds 2002 terwijl S&P 500 twee opeenvolgende verliezen noteert te midden van zorgen over energiekosten en vrees voor renteverhogingen door de Federal Reserve

Aandelen en obligaties daalden toen een daling van de olieprijzen weinig opluchting bood aan Wall Street-beleggers die zich zorgen maken dat aanhoudend hoge energiekosten de inflatie kunnen opdrijven en de Federal Reserve kunnen aanzetten tot renteverhogingen.

Rendementen op obligaties bereiken meerdecenniumhoogtepunten

Die zorgen stuwden de rendementen op dertigjarige staatsobligaties naar het hoogste punt sinds 2002. Bijna vierhonderd bedrijven in de S&P 500 daalden, waardoor de benchmarkindex twee opeenvolgende dagverliezen noteerde. Brent crude daalde tot rond de 104 dollar per vat nadat top-exporteur Saudi Arabia de leveringen via een belangrijke pijpleiding hervatte, een gebeurtenis die de vastgelopen gesprekken tussen de VS en Iran overschaduwde. De dollar won licht.

Een gestage stroom ruwe olie blijft via de Straat van Hormuz uit de Perzische Golf stromen op schepen die discreet varen, ondanks aanhoudende scheepvaartrisico’s. De olieprijzen staan desondanks op koers voor een derde maandwinst op rij, waarbij de wereldwijde benchmark dit jaar ongeveer 70 procent hoger staat.

Het conflict in het Midden-Oosten en de implicaties voor de toekomstige inflatie blijven het primaire macroverhaal en zullen naar verwachting de prijsbeweging in de Amerikaanse rente voor de nabije toekomst bepalen.

— Ian Lyngen, BMO Capital Markets, Marktcommentaar

Economische data tonen afkoelende arbeidsmarkt en dalend vertrouwen

Handelaren volgden de laatste economische cijfers. Het aantal vacatures in de VS daalde tot het laagste niveau in vijf maanden, wat aangeeft dat werkgevers voorzichtiger werden met aanname tegen het einde van de zomer, ook al bleven ontslagen laag. Het consumentenvertrouwen daalde tot het zwakste niveau sinds 2014.

De arbeidsmarktcijfers bevestigen een omgeving van weinig aanname en weinig ontslag, aldus Bret Kenwell bij eToro. Hij merkte op dat de zwakke consumentenvertrouwen-cijfer niet onverwacht was gezien de aanhoudende inflatiedruk.

Het sentiment bevindt zich nu op meerjarige dieptepunten doordat aanhoudende inflatie en hogere kosten huishoudens onder druk zetten. De vraag is of dit zich zal vertalen in zwakkere consumentenbestedingen — een vraag die het winstseizoen zal helpen beantwoorden.

— Bret Kenwell, eToro, Marktanalyse

Economisten voorspellen bescheiden banengroei voor belangrijk rapport

Economisten verwachten dat het banenrapport dat vrijdag verschijnt van het Bureau of Labor Statistics zal laten zien dat de nonfarm payrolls met ongeveer 90.000 stijgen, na een sterkere toename de voorgaande maand. De werkloosheid zal naar verwachting stabiel blijven op een eenjaarslaagte van 4,1 procent.

Bedrijfsontwikkelingen variëren van AI tot beursgangen en overnames

In het bedrijfsnieuws zullen Nvidia Corp. Chief Executive Officer Jensen Huang, Anthropic PBC-topman Dario Amodei en Palantir Technologies Inc. CEO Alex Karp deelnemen aan een lunch met de Amerikaanse president Donald Trump om te praten over risico’s van kunstmatige intelligentie.

Anthropic PBC waarschuwde in haar prospectus dat haar technologie catastrofale of existentiële risico’s voor de mensheid met zich meebrengt en schetste plannen om honderden miljarden dollars uit te geven voorafgaand aan de geplande beursgang, meldde Reuters. OpenAI is op weg om op basis van de huidige prestaties een jaaromzet van bijna 70 miljard dollar te genereren, gedreven door sterke adoptiegroei, volgens Axios.

Oura Inc. werd het laatste bedrijf dat een Amerikaanse beursgang uitstelde vanwege marktonzekerheid. CarMax Inc. rapporteerde sterkere dan verwachte vergelijkbare verkoop van gebruikte auto’s, wat wijst op vooruitgang in de ommekeer ondanks zwakker consumentensentiment. Paramount Skydance Corp. startte de verkoop van investment-grade obligaties als onderdeel van een schuldpakket van 52 miljard dollar dat verbonden is aan de overname van Warner Bros. Discovery Inc.

Belangrijkste marktbewegingen rond het middaguur

De S&P 500 daalde 0,2 procent rond 11:17 uur New York-tijd, terwijl de Nasdaq 100 0,3 procent steeg en de Dow Jones Industrial Average 0,6 procent daalde. De Stoxx Europe 600 bleef stabiel en de MSCI World Index daalde 0,3 procent.

De Bloomberg Dollar Spot Index won 0,2 procent. De euro daalde 0,3 procent tot 1,1335 dollar en het Britse pond daalde 0,4 procent tot 1,3208 dollar. De Japanse yen verzwakte 0,1 procent tot 157,61 per dollar.

Bitcoin noteerde vrijwel onveranderd rond 83.432,51 dollar terwijl ether 0,5 procent steeg tot 2.695,65 dollar. Het rendement op tienjarige staatsobligaties steeg drie basispunten tot 5,27 procent en het rendement op dertigjarige staatsobligaties klom vijf basispunten tot 5,60 procent. West Texas Intermediate crude daalde 1,1 procent tot 91,56 dollar per vat en spotgoud steeg 1,1 procent tot 4.161,52 dollar per ounce.

Tags bij dit artikel