Amerikaanse aandelen beperken vroege winsten na daling consumentenvertrouwen naar vier-maands laag

Zwakke University of Michigan-lezing compenseert opluchting van lagere olieprijzen en obligatierendementen te midden van aanhoudende Fed-zorgen

Amerikaanse aandelen trokken zich vrijdag terug van vroege winsten nadat een scherpe daling van het consumentenvertrouwen nieuwe zorgen over de economische vooruitzichten opriep. De S&P 500-index en de techzware Nasdaq 100 noteerden rond het midden van de ochtend vrijwel onveranderd, nadat ze eerder nog tot respectievelijk 0,4 en 0,6 procent waren gestegen.

De University of Michigan publiceerde vrijdagmorgen de definitieve stemmingindex voor september op 48,1, het laagste niveau in vier maanden en een teken van toenemende voorzichtigheid onder huishoudens. De publicatie droeg bij aan de omslag in het marktsentiment.

Olieprijzen en obligatierendementen bieden enige verlichting

Twee belangrijke drukpunten van deze week begonnen af te nemen. Het rendement op de tienjaars Amerikaanse staatsobligatie daalde na stevige stijgingen eerder in de week. Olieprijzen zakten ook overnacht na berichten over gesprekken tussen de VS en Iran over het heropenen van de Straat van Hormuz en het opheffen van havenblokkades. Brent crude daalde 0,4 procent maar bleef rond de 106 dollar per vat.

De daling van de olieprijzen en de terugval van de obligatierendementen vrijdag bieden beleggers verlichting.

— Tom Essaye, oprichter Sevens Report, notitie aan cliënten

Bankensector krijgt te maken met toezichtwijzigingen en recente verkoopgolf

De Federal Reserve overweegt de activadrempels te verhogen die strengere toezichtregels voor grote banken activeren, meldde persbureau Reuters. Het nieuws volgt op een moeilijke week voor de sector, die in een technische correctie belandde nadat aandelen van grote banken scherp daalden samen met zogeheten consumentenweerstands-aandelen.

Techleiderschap en economische data-updates

Meta Platforms Inc. zette zijn sterke koers voort en staat op het punt toe te treden tot de groep bedrijven met een waarde van 2 biljoen dollar of meer. De Nasdaq 100 presteerde deze maand meer dan 7 procentpunten beter dan zowel de gelijkgewogen S&P 500 als de smallcap Russell 2000.

Nieuwe cijfers toonden dat de Amerikaanse kernorders voor kapitaalgoederen in augustus sterker stegen dan verwacht, terwijl de totale orders voor duurzame goederen onveranderd bleven. Handelaren verhoogden hun weddenschappen op een mogelijke renteverhoging door de Federal Reserve tijdens de oktobervergadering.

We geven de voorkeur aan de VS omdat het AI-verhaal sterk blijft. We hebben ruimte om aandelenrisico toe te voegen en opkomend Azië is een kandidaat, maar we kopen liever de dip omdat er na de eerste Fed-verhogingen richting de midterms meestal enige indigestie optreedt.

— Dirk Willer en team, strategen Citigroup Global Markets, notitie aan cliënten

Sectoren in de schijnwerpers

Financiële aandelen bleven in de belangstelling na de snelle verkoopgolf die de sector in technisch correctiegebied duwde. De eerder deze week gestegen olieprijzen hadden de verwachtingen van aanhoudend hogere rentes versterkt. Energieaandelen behoorden tot de zwakste performers toen de olieprijzen daalden door de ontwikkelingen rond Iran.

Retailgigant Costco rapporteerde beter dan verwachte kwartaalwinsten dankzij tariefgerelateerde voordelen, maar de groei van het betaalde ledenbestand viel tegen de verwachtingen in, wat vragen oproept over de veerkracht van de consument.

New York Fed-president John Williams merkte vrijdag op dat de centrale bank geen rekening kan houden met aanbodschokken wanneer die de prijzen beïnvloeden.

Tags bij dit artikel