Belegger met een indexfonds die €10.000 winst in één jaar opneemt, is in het nieuwe box 3-plan €2.911 kwijt

In dit artikel:

De Tweede Kamer heeft op donderdag 12 november het Belastingplan 2027 aangenomen met 76 stemmen voor en 74 tegen. Het plan moet nog worden goedgekeurd door de Eerste Kamer; de financiële commissie bespreekt op 17 november de procedure en het debat staat voorlopig gepland voor 7 december.

Voor kleine beleggers verandert er in 2027 en 2028 weinig. Dan blijft het huidige box 3-stelsel gelden, waarbij de Belastingdienst kijkt naar het vermogen op 1 januari, minus schulden. Het heffingsvrije vermogen stijgt in 2027 naar verwachting naar ongeveer €60.280 per persoon. Wie bijvoorbeeld €35.000 in een indexfonds en €20.000 spaargeld heeft, blijft daarmee onder de vrijstelling en betaalt geen box 3. Een verkoop met winst later in dat jaar verandert dat niet.

Vanaf 2029 wil het kabinet belasting heffen over het werkelijk behaalde rendement. Dividend en rente tellen jaarlijks mee; koerswinst op aandelen, obligaties en fondsen wordt belast zodra de belegger verkoopt. De waarde van beleggingen op 1 januari 2029 geldt daarbij als nieuwe aankoopprijs, zodat koerswinst van vóór die datum buiten de heffing blijft.

Per persoon blijft jaarlijks €1.800 aan rendement vrij. Daarboven geldt volgens het plan een tarief van 35,5 procent. Voor rendement boven €60.000 wordt dat 38,5 procent, al verwachten de indieners dat dit hogere tarief vooral zeer vermogende beleggers raakt. Fiscale partners krijgen samen een vrijstelling van €3.600 en mogen het gezamenlijke resultaat verdelen.

Een indexfonds dat op 1 januari 2029 €40.000 waard is en vijf jaar later voor €50.000 wordt verkocht, levert volgens het rekenvoorbeeld €10.000 winst op. Bij verkoop in één jaar zou daar, na de vrijstelling, ongeveer €2.911 belasting over verschuldigd zijn. Als dezelfde winst over vijf jaar wordt gerealiseerd, bedraagt de totale belasting ongeveer €355, omdat de vrijstelling elk jaar opnieuw geldt. De bedragen zijn voorbeelden; het werkelijke rendement is onzeker.

Ook verliezen kunnen worden verrekend, maar alleen voor zover het jaarresultaat meer dan €500 negatief is en uitsluitend met winsten in latere jaren. Zolang een belegger niet verkoopt, telt een koersdaling niet als verlies. De Eerste Kamer moet nog stemmen over het Belastingplan, de novelle en de nieuwe box 3-wet. Kleine beleggers doen in 2027 en 2028 onder de vrijstellingsgrens niets extra’s, maar kunnen hun jaaroverzichten en aankoopgegevens het best bewaren.