S&P 500 stijgt terwijl olieprijzen dalen en tech-resultaatenseizoen nadert

Obligaties stijgen, chipmakers herstellen terwijl beleggers de duurzaamheid van AI-groei afwegen te midden van gemengde bedrijfsberichten

Wereldwijde aandelen stegen samen met obligaties, terwijl de olieprijzen daalden en optimisme over komende bedrijfsresultaten de recente schommelingen in technologieshares compenseerde.

Ongeveer 400 leden van de S&P 500 boekten winst en draaiden de eerdere verliezen van de index om. Een herstel in halfgeleideraandelen ondersteunde het bredere sentiment. Brent crude zakte onder de 109 dollar per vat, ook al bleken berichten over een nakende vredesdeal tussen de VS en Iran onjuist. Onderhandelingen over een schikking zijn nog gaande, aldus een diplomaat die bij de gesprekken betrokken is. Langlopende staatsobligaties leidden de stijgingen op de obligatiemarkt.

Beleggers richten zich op tech-resultaten voor signalen over AI-groei

Marktdeelnemers volgen een reeks technologieresultaten om te zien of de kunstmatige-intelligentiegolf de hoge kapitaaluitgaven kan ondersteunen. SpaceX publiceert de cijfers laat op dinsdag, Meta Platforms Inc. volgt een dag later.

De centrale vraag blijft of de recente groeicijfers standhouden nu de vergelijkingen met een jaar eerder lastiger worden en macro-economische onzekerheden aanhouden, aldus Ulrike Hoffmann-Burchardi van UBS Chief Investment Office.

We verwachten een sterk derde kwartaal voor tech-resultaten vanuit fundamenteel perspectief, maar hoge verwachtingen kunnen leiden tot bedrijfsspecifieke volatiliteit.

— Ulrike Hoffmann-Burchardi, UBS Chief Investment Office, Statement on market outlook

AI-handel toont tekenen van selectiviteit

Nieuwe aanwijzingen dat beleggers de AI-vooruitzichten kritisch bekijken, kwamen toen Elice Inc., een Zuid-Koreaanse leverancier van AI-rekenhardware, dinsdag op de beurs in Seoul met 32 procent kelderde. CoreWeave Inc.-aandelen stegen na de scherpe daling van vorige week die verband hield met noodlijdende obligaties.

Delen van de AI-sector kregen te maken met stevige verkoopdruk terwijl beleggers de financieringskosten, concurrentiedruk en rendementen op infrastructuurinvesteringen heroverwegen. Deelnemers zijn minder bereid om uitbreidingen te financieren zonder duidelijkere paden naar hogere winstgevendheid, aldus Anthony Saglimbene bij Ameriprise.

AI blijft een langetermijndrijver van winst en economische groei, maar beleggers worden selectiever over welke bedrijven daarvoor beloond worden. Voor beleggers pleit dat voor selectieve AI-blootstelling in plaats van brede, om de concentratie in technologie in de hand te houden en te spreiden over marktkapitalisaties, sectoren en regio’s.

— Anthony Saglimbene, Ameriprise, Market commentary

Bedrijfsontwikkelingen sturen het sentiment

Salesforce Inc. bereikte een akkoord om Braze Inc., een AI-gestuurd marketingplatform, over te nemen in een deal ter waarde van bijna 5,7 miljard dollar. 3M Co. overtrof de winstverwachtingen en verhoogde voor de tweede achtereenvolgende keer de jaarverwachting, terwijl het doorgaat met het stroomlijnen van de activiteiten.

General Motors Co.-aandelen daalden omdat beleggers zich richtten op een beperktere winstverwachting door dalende verkopen, in plaats van een nieuw aandeleninkoopprogramma van 20 miljard dollar. Halliburton Co. voorspelde meerjarige groei in olieveldservices door reserve-aanvulling en wederopbouwbehoeften in het Midden-Oosten. RTX Corp. verhoogde voor de derde keer op rij de jaarverwachting dankzij sterke vraag naar luchtvaart en stijgende orders voor militair materieel.

Belangrijkste marktbewegingen rond het middaguur

De S&P 500 steeg 0,4 procent rond 13:48 uur in New York. De Nasdaq 100 won 0,1 procent terwijl de Dow Jones Industrial Average 1 procent hoger stond. De MSCI World Index steeg 0,3 procent.

De Bloomberg Dollar Spot Index daalde 0,2 procent. De euro won 0,2 procent tot 1,1236 dollar en het Britse pond steeg 0,6 procent tot 1,3380 dollar. De Japanse yen steeg 0,2 procent tot 158,14 per dollar.

Bitcoin steeg 1,1 procent tot 82.836,51 dollar en ether klom 2,3 procent tot 2.452,15 dollar. De tienjaarsrente op Amerikaanse staatsobligaties daalde twee basispunten tot 5,12 procent. De Duitse tienjaarsrente daalde zes basispunten tot 3,40 procent en de Britse equivalent zakte twee basispunten tot 5,41 procent.

West Texas Intermediate crude daalde 0,6 procent tot 102,99 dollar per vat en spotgoud zakte 0,4 procent tot 4.123,40 dollar per ounce.

Tags bij dit artikel