iPhone-productie in India groeit, maar industriële ambities stuiten op grenzen

Overheidsstimulansen stimuleren assemblagedoorbraak, maar structurele obstakels en afhankelijkheid van China belemmeren doel van 25 procent bbp.

Een nieuw gekochte iPhone heeft ongeveer 25 procent kans dat hij is geassembleerd in India. Dat is een sterke stijging ten opzichte van enkele jaren geleden, toen vrijwel alle Apple Inc.-apparaten uit Chinese fabrieken kwamen.

De verschuiving komt vooral door gerichte overheidssubsidies en geïmporteerde componenten, grotendeels uit China. Die combinatie onderstreept zowel de recente vooruitgang als de kwetsbaarheid van het Indiase productieverhaal.

Modi zet grote inzetten op religie en fabrieken

In zijn twaalf jaar aan het hoofd van het land heeft premier Narendra Modi twee grote prioriteiten nagestreefd. De ene richt zich op het consolideren van de hindoesteun, een aanpak die hem heeft geholpen zijn positie als langstzittende gekozen premier te verstevigen. De tweede richt zich op het uitbreiden van de productie, waar de resultaten veel onzekerder zijn.

Analistenrapporten schetsen contrasterende beelden. Sommige benadrukken een opkomende industriële opleving, terwijl andere wijzen op aanhoudende tekorten in export en het ontbreken van een robuuste basis van middelgrote bedrijven. De meeste waarnemers zijn het erover eens dat geïsoleerde successen in sectoren als metaal en auto-onderdelen India niet hebben gepositioneerd om de fabrieksdominantie van China te evenaren.

Diensten bieden mogelijk een sterker groeipad

Voormalig centralebankpresident Raghuram Rajan heeft beleidsmakers er al lang toe aangespoord om de gevestigde kracht van India in diensten te verkiezen boven zware productiesubsidies. Hij pleit voor een verschuiving van een "brawn-to-brain"-strategie die hogere-waardeactiviteiten in informatietechnologie en gezondheidszorg prioriteert.

Het aandeel van de productie in de economie is al meer dan tien jaar rond de 15 tot 17 procent blijven steken. Het aandeel van India in de wereldwijde goederenexport bedraagt slechts 1,7 procent, minder dan de helft van zijn aandeel in diensten, zelfs na belastingverlagingen, tariefbescherming, productiegerelateerde stimulansen en grote infrastructuuruitgaven.

Ambitieuze doelen vereisen aanhoudend hoge groei

De regering streeft ernaar dat de productie 25 procent van het bruto binnenlands product bereikt. Economen van Bank of America schatten dat, uitgaande van een bescheiden wereldwijde fabrieksuitbreiding en 7 procent algehele economische groei, de Indiase productie minstens 10 procent per jaar moet groeien gedurende de komende vijftien jaar.

Ashok Rajani, managing director en partner bij BCG India, noemde het doel uitdagend. "De kosten van zakendoen in India, vooral als ik het vergelijk met China, zijn vrij hoog," merkte hij op, verwijzend naar uitgaven voor grond, kapitaal, logistiek en energie.

Schaal, naleving en handelsbarrières zetten extra druk

Meer dan een derde van de Indiase productie komt van micro-ondernemingen die kampen met lage productiviteit en zware regulering. Een typische fabriek kan jaarlijks met meer dan 1.400 nalevingsvereisten te maken krijgen, volgens schattingen van Bank of America. Deze lasten treffen vooral kleinere bedrijven die moeten uitgroeien tot grotere leveranciers.

Tarieven belemmeren ook de concurrentiekracht. De export van India ondervindt hogere heffingen dan vergelijkbare landen bij goederen van middelmatige technologie, terwijl heffingen op geïmporteerde inputs de kosten voor lokale producenten verhogen. Een zwakkere munt levert veel minder exportsteun op voor goederen dan voor diensten.

Electronica-succes blijft afhankelijk van buitenlandse inputs

Electronica springt eruit als de duidelijkste productiesucces, maar de binnenlandse toegevoegde waarde blijft rond de 18 procent. Sunil Vachani, executive chairman van Dixon Technologies, verwacht dat dit cijfer binnen vijf jaar naar 40 procent stijgt naarmate beeldschermen, camera's en andere onderdelen lokaal worden geproduceerd.

Eerst komt schaal, dan het lokale componentenecosysteem en dan het ontwerp.

— Sunil Vachani, Executive Chairman, Dixon Technologies, Interview met Bloomberg

Vachani voegde eraan toe dat de huidige stimulansen helpen om het kostennadeel van 7 tot 9 procent in India te compenseren. Veel van die programma's lopen af in 2030, waarna de industrie op eigen benen moet staan.

Selectieve strategie kan betere resultaten opleveren

Rajani adviseerde om ambities per sector af te stemmen, afhankelijk van het doel: banencreatie, minder import, exportkracht of veiligheidsbehoeften. "We zullen selectief moeten bouwen met verschillende intenties," zei hij.

De iPhone die nu in India wordt geassembleerd, toont aan dat schaal haalbaar is met de juiste ondersteuning. Het laat ook zien dat blijvend succes diepere structurele beperkingen zal moeten overwinnen in plaats van oneindig te vertrouwen op subsidies en geïmporteerde onderdelen.

Tags bij dit artikel