- Wereld
- Buitenland
- Binnenland
- Sport nieuws
    - Voetbal nieuws
    - Formule 1 nieuws
    - Wielrennen
    - Ajax nieuws
    - Feyenoord nieuws
    - PSV nieuws
- Economie
- Wetenschap
- Showbiz/Media
- Computer nieuws
- Gaming nieuws
    - PS4 nieuws
    - Xbox One nieuws
- Hardware nieuws

Beleggersorders lopen op tot bijna 39 miljard dollar terwijl het mediabedrijf de overname van 22 miljard dollar eerder dan gepland afrondt.

Fox Corp heeft een obligatie-emissie van 8,4 miljard dollar met investment-grade rating afgerond ter ondersteuning van de recente overname van Roku Inc. De transactie trok uitzonderlijk veel belangstelling van beleggers, met orders ter waarde van ongeveer 39 miljard dollar, bijna vijf keer de omvang van de emissie.

Overtekende emissie verscherpt prijsstelling op langlopende obligaties

De transactie omvat zeven tranches, waarbij de langste obligaties in 2066 aflopen. De prijsstelling van die effecten werd met een kwart procentpunt aangescherpt ten opzichte van de initiële richtlijn, en kwam uit op twee procentpunten boven vergelijkbare staatsobligaties. De emissie werd gelanceerd kort nadat onverwacht hoge inflatiecijfers de rendementen op staatsobligaties deden stijgen en de leenkosten op de hele markt verhoogden.

Opbrengsten lossen brugfinanciering af voor deal van 22 miljard dollar

Fox rondde de overname van Roku Inc ter waarde van 22 miljard dollar enkele dagen voor de obligatieverkoop af. Het bedrijf verkreeg sneller dan verwacht de benodigde goedkeuringen van toezichthouders en voltooide de transactie in minder dan vijf maanden na de aankondiging. De opbrengsten van de obligaties worden gebruikt om de brugfinanciering af te lossen die voor de overname is aangewend, blijkt uit een bedrijfsdocument.

Banken leiden grote schuldtransactie

Morgan Stanley leidde de obligatieverkoop. Citigroup Inc, Deutsche Bank AG, Goldman Sachs Group Inc en JPMorgan Chase & Co namen eveneens deel aan de transactie.

Meer bereik en kostenbesparingen verwacht

De combinatie geeft Fox toegang tot meer dan 100 miljoen huishoudens via het Roku-platform. Het bedrijf wil zijn live sport, nieuws en lokale programmering combineren met de streamingmogelijkheden van Roku. Het management verwacht binnen de eerste twee jaar 400 miljoen dollar aan jaarlijkse kostenbesparingen, plus extra inkomstenmogelijkheden.

Integratie van Tubi versterkt positie in reclame-ondersteunde streaming

Fox nam Tubi in 2020 over en maakte er een belangrijke groeimotor van. Door Tubi te koppelen aan Roku breidt het bedrijf zijn aanwezigheid uit in gratis, reclame-ondersteunde streaming, nu kijkers steeds meer overstappen op on-demand en goedkopere, reclame-ondersteunde opties.