Elice Inc. bereidt kosdaq-debuut voor terwijl ai-datacenter-ipo onder marktscepsis staat

Zuid-Koreaanse neocloudaanbieder mikt op 201 miljard won na intrekking plannen door concurrent Firmus te midden van voorzichtigheid investeerders over ai-uitgaven

Elice Inc., een in Seoul gevestigde aanbieder van ai-cloudinfrastructuur, staat dinsdag gepland om te beginnen met de handel op de Zuid-Koreaanse kosdaq-beurs in wat de grootste beursgang van het jaar op de beurs markeert.

Het bedrijf heeft aandelen geprijsd op 90.500 won per stuk, het bovenste eind van de aangekondigde bandbreedte, voor een waardering na de notering van meer dan 1 biljoen won. Het is van plan 201 miljard won, ongeveer 151 miljoen dollar, op te halen via de emissie.

Particuliere beleggers tonen overweldigende vraag

Zuid-Koreaanse particuliere kopers toonden sterke interesse en committeerden zich aan ongeveer 10,3 biljoen won aan inschrijvingsdeposito's. Het particuliere deel van de emissie trok meer dan vierhonderd keer de beschikbare aandelen.

Timing volgt op intrekking door door nvidia gesteunde concurrent

De notering komt kort nadat Firmus Grid Ltd., een andere datacenter-exploitant gesteund door Nvidia Corp., zijn eigen ipo-plannen heeft laten varen. Marktdeelnemers zijn voorzichtiger geworden door hogere leenkosten, intense concurrentie en de langetermijnrendementen op zware ai-gerelateerde kapitaaluitgaven, factoren die de waarderingen van verschillende prominente namen in de sector onder druk hebben gezet.

Omzetgroei en winstgevendheid benadrukt in prospectus

In de emissiedocumenten rapporteerde Elice Inc. een stijging van 200 procent in de omzet over het eerste halfjaar tot 34,4 miljard won. Het bedrijf boekte een operationele winst van 10,3 miljard won en zag de ebitda meer dan elf keer stijgen tot 23,2 miljard won. Analist Douglas Kim voorspelde een omzetstijging van 83 procent voor 2026 en een operationele marge van bijna 33 procent.

Van coding-educatiestartup tot ai-infrastructuuraanbieder

Opgericht in 2015 door drie doctoraatsstudenten aan het Korea Advanced Institute of Science and Technology, of KAIST, begon Elice Inc. als platform voor codingonderwijs. Later verschoof de focus naar ai-cloudservices, met servers, vloeistofgekoelde chips, netwerkinfrastructuur en gerelateerde software. Het bedrijf heeft een modulair datacenterplatform ontwikkeld met hoogvermogenssystemen en geavanceerde vloeistofkoeling op maat voor ai-chipclusters met hoge prestaties.

Ceo schetst mondiale ambities met ipo-opbrengsten

Durfinvesteerders zijn onder meer Vertex Growth en Altos Ventures. Chief Executive Officer Jae Won Kim zei dat het bedrijf de opbrengsten wil inzetten om ai-datacenters in Zuid-Korea en internationaal uit te breiden. Mirae Asset Securities Co. en Samsung Securities Co. traden op als hoofdondertekenaars.