Aziatische aandelen dalen door stijgende olieprijzen en inflatiezorgen

Geopolitieke spanningen stuwen Brent boven 102 dollar terwijl Fed meer renteverhogingen signaleert

Aziatische aandelen zetten hun verliezen voort voor een tweede opeenvolgende sessie, omdat de stijgende olieprijzen de vrees aanwakkeren dat de inflatie hardnekkig blijft en centrale banken ertoe aanzet de rente verder te verhogen.

De MSCI Asia Pacific equities index daalde 0,9 procent, waarbij negen van de elf sectoren lager sloten. Markten in Japan, Zuid-Korea en Singapore noteerden verliezen, terwijl de Chinese benchmarks eveneens daalden na het einde van een feestdag. Samsung Electronics Co. zakte 0,9 procent, ook al boekte het concern recordwinsten die toch onder de gemiddelde analistenverwachtingen bleven.

Olieprijzen stijgen door geopolitieke spanningen

Brent crude klom 2,2 procent en overschreed de 102 dollar per vat nadat berichten verschenen dat het Witte Huis het Pentagon opdracht had gegeven om aanvalsmogelijkheden tegen Iran voor te bereiden die voor de midterm-verkiezingen zouden kunnen worden uitgevoerd. Een storm beperkte ook de Amerikaanse productie. Iran-gezinde Houthi’s vielen twee luchthavens in Saoedi-Arabië aan, met drie doden tot gevolg, terwijl de aanvallen op het koninkrijk werden geïntensiveerd en er werd gevochten met door Riyadh gesteunde troepen in Jemen.

De rendementen op staatsobligaties stegen, waarbij het benchmarkrendement op tienjarige leningen twee basispunten hoger uitkwam op 5,31 procent.

Fed-functionarissen wijzen op verdere verkrapping

De hogere olieprijzen vergroten de inflatiedruk na de renteverhoging van de Federal Reserve vorige maand, een besluit dat unaniem door de beleidsmakers werd gesteund. Amerikaanse aandelen hebben de hogere rentes en olieprijzen grotendeels genegeerd en bereikten recordniveaus, maar het komende winstseizoen moet uitwijzen of de zware investeringen in kunstmatige intelligentie voldoende rendement opleveren.

Een nieuwe renteverhoging komt dit jaar waarschijnlijk, omdat het huidige beleid niet erg restrictief is. Met een inflatie boven de doelstelling en sterke economische activiteit is prijsstabiliteit het dominante mandaat van de Fed.

— David Russell, TradeStation, Market commentary

Alle negentien Fed-functionarissen steunden de verhoging met een kwart procentpunt vorige maand, waardoor de beleidsrente in de bandbreedte van 3,75 tot 4 procent kwam. Het was de eerste dergelijke stap sinds juli 2023. Beleidsmakers noemden de hernieuwde economische kracht als factor.

Europese markten letten op Franse begrotingsproblemen

De euro bleef stabiel ten opzichte van de dollar terwijl handelaren de Franse begrotingsdruk in de gaten hielden, die de Europese Centrale Bank in de scherpste confrontatie met de markt sinds de eurocrisis zou kunnen brengen. Het Franse ministerie van Financiën verklaarde dat het de strategie voor obligatie-uitgifte niet wijzigt.

De markt zal de Franse spreads blijven verbreden totdat er een officiële reactie komt die sterk genoeg is om de trend te keren. Daarvoor is samenwerking nodig vanuit Berlijn en Brussel. Frankrijk staat nu op ieders scherm en Europa wordt breed gezien als een verzameling onoplosbare problemen waarvoor het geen institutionele wil of collectieve capaciteit heeft.

— Sean Keane, chief strategist for Asia Pacific at JB Drax Honore, Market analysis

Bedrijfs- en marktoverzicht

SK Hynix Inc.’s Solidigm heeft lead banks geselecteerd voor een geplande Amerikaanse beursgang volgend jaar, volgens ingewijden. Het Australische datacenterbedrijf Firmus Grid Ltd. sloot de boeken van zijn moeizame IPO te midden van zorgen bij beleggers dat de deal zou worden ingetrokken.

In andere bewegingen bleven de S&P 500-futures nagenoeg onveranderd. Japan’s Topix daalde 1,5 procent, terwijl Australië’s S&P/ASX 200 met 0,6 procent terugliep. Hong Kong’s Hang Seng zakte 0,3 procent en de Shanghai Composite verloor 0,2 procent. De Bloomberg Dollar Spot Index bleef stabiel, net als de euro op 1,1203 dollar en de yen op 158,17 per dollar.

Bitcoin daalde 0,3 procent naar 83.127,48 dollar, terwijl Ether 0,2 procent won tot 2.579,06 dollar. West Texas Intermediate crude steeg 1,9 procent naar 89,92 dollar per vat en spotgoud ging 0,5 procent hoger naar 4.132,40 dollar per ounce.

Tags bij dit artikel